Netcad Yazılım A.Ş. Halka Arz Özet Bilgiler
Halka arzlara katılmak ve bilgi almak için formu doldurunuz,
Özet bilgiler
| İhraççı | Netcad Yazılım Anonim Şirketi |
| Halka Arz Eden Pay Sahibi | Netcad Yazılım Anonim Şirketi ve Ortaklar |
| Halka Arz Tarihleri | 28 - 29 - 30 Ocak 2026 |
| Halka Arz Fiyatı | 46,00 TL |
| Halka Arz İskonto Oranı | 26,30% |
| Halka Arz Yöntemi | Sabit Fiyatla Talep Toplama |
| Halka Arz Şekli | Sermaye Artırımı ve Ortak Satışı |
| Halka Arz Öncesi Ödenmiş Sermaye | 125.000.000 TL |
| Halka Arz Sonrası Ödenmiş Sermaye | 137.000.000 TL |
| Halka Arz Sonrası Halka Açıklık Oranı | 29,20% |
| Halka Arz Edilen Hisse Adedi | 40.000.000 |
| Fiyat İstikrarı | Planlanmamaktadır. |
| Tahsis Grupları ve Pay Oranları | Yurt İçi Bireysel Yatırımcılar (%60) Yurt İçi Kurumsal Yatırımcılar (%30) Yurt Dışı Kurumsal Yatırımcılar (%10) |
| Satmama Taahhütleri | İhraççı için 1 yıl Ortaklar için 1 yıl |
| Günlük Alım Emri Taahhütü | Pay sahipleri, borsada işlem görmeye başladığı tarihten itibaren 5 gün boyunca, her gün açılış seansında halka arz fiyatından toplam 1.600.000 adet (Eurocad: 1.400.000 TL, Evon: 200.000 TL) alım emri girecektir. |
| İşlem Göreceği Pazar | Ana Pazar |
| Borsa Kodu | NETCD |
| Konsorsiyum Lideri | İnfo Yatırım Menkul Değerler A.Ş. |
| Kaynak: Netcad Yazılım İzahname | |
Netcad Yazılım Kimdir?
1997 yılında kurulan Netcad, Türkiye’nin mekansal verinin dijitalleşmesine öncülük eden ilk yerli yazılım firmasıdır. Başlangıçta "Ulusal CAD ve GIS..." unvanıyla kurulan şirket, 2014 yılında "Netcad Yazılım A.Ş." unvanını almıştır. Faaliyetlerini Bilkent Cyberpark ve Temmuz 2020’den itibaren İstanbul Kadıköy’deki Ar-Ge merkezinde sürdürmektedir. 30.09.2025 itibarıyla şirketin çalışan sayısı 253'tür ve çalışanların %80’i lisans/ön lisans mezunudur. Şirket; 820’ye yakın kamu kurumu, 1.295 yerel yönetim (81 il ve 839 ilçe belediyesi), 9.500’den fazla özel sektör firması ve 100 üniversite olmak üzere toplamda 12.000’i aşkın müşteriye ve 130.000’in üzerinde kullanıcıya sahiptir.
Şirketin Faaliyetleri
Ürün ve Hizmetler Şirket, 3 ana kategoride (Temel Ürünler, Bilgi ve Yönetim Sistemleri, Bakım ve Destek) 44 farklı ürün ve hizmet sunmaktadır.
• Temel Alanlar: Mühendislik, planlama, haritacılık, veri analizi, kentsel dönüşüm, madencilik ve e-devlet entegrasyonları.
• Öne Çıkan Ürünler: Netcad GIS/CAD, NetSurf, Planet (imar planlama), NetKamu (kamulaştırma), KEOS (Kent Otomasyon Sistemi), Netmine (madencilik), NetPro (ulaştırma) ve Water (su dağıtım) çözümleri.
• Ar-Ge: 2024 yılı itibarıyla yapay zeka ve dijital ikiz çözümleri için yeni personel istihdamına başlanmış olup akıllı şehir uygulamalarına yönelik geliştirmeler sürmektedir.
Satışlar ve Finansal Görünüm: Şirketin gelirleri büyük oranda (%91 ortalama ile) yazılım lisans gelirlerinden oluşmaktadır.
• Gelir Dağılımı: 2022-2025/09 döneminde lisans gelirlerinin %56’sı yerel yönetimlerden, %29’u özel sektörden ve %15’i kamu sektöründen sağlanmıştır.
• Büyüme: Yazılım lisans gelirleri istikrarlı bir şekilde artarak son 4 çeyrekte (2025/09 itibarıyla) 1.236 milyon TL’ye ulaşmıştır. Toplam net satışlar ise aynı dönemde 1.318 milyon TL olarak gerçekleşmiştir. Net satışlar 2024’te %27 reel büyüme kaydetmiştir.
• Diğer Kalemler: Eğitim gelirlerinde, üniversitelere ücretsiz lisans sağlanması ve pazar doygunluğu nedeniyle düşüş yaşanmıştır.
• Temettü: Şirket son 7,5 yılda 43,5 milyon dolar temettü dağıtmıştır.
| Kullanım Alanı | Kullanım Tutarı (%) |
| AR-GE yatırımlarının finansmanı ile bu kapsamda oluşacak ilave işletme sermayesi ihtiyacının karşılanması | 75%-85% |
| Pazarlama faaliyetlerinin artırılması | 5%-10% |
| Şirket büyümesini destekleyen fiziki ve teknolojik ortamların oluşturulmasında kullanılması | 10%-15% |
| Toplam | 100% |
| Kaynak: Netcad Yazılım Fiyat Tespit Raporu |
Ekler
NETCAD YAZILIM A.Ş. FİYAT TESPİT RAPORUNA İLİŞKİN HAZIRLANAN ANALİST RAPORU
Netcad Yazılım A.Ş. Fiyat Tespit Raporuna İlişkin Hazırlanan Analist Raporu
